三星和 SK 海力士雖然暫時(shí)免于美國(guó)政府入股的風(fēng)險(xiǎn)，但隨著華盛頓撤銷豁免——在 2022 年出口限制后授予——此前允許他們自由進(jìn)口美國(guó)芯片制造設(shè)備——根據(jù) 路透社和 彭博社的數(shù)據(jù)，三星和 SK 海力士在中國(guó)遇到了新的障礙 。

正如聯(lián)邦文件所示，報(bào)告表明撤銷將在 120 天后開始。報(bào)道補(bǔ)充說，值得注意的是，美國(guó)政府表示將批準(zhǔn)三星和 SK 海力士的許可，以維持其在中國(guó)現(xiàn)有晶圓廠的運(yùn)營(yíng)，但不會(huì)批準(zhǔn)產(chǎn)能擴(kuò)張或技術(shù)升級(jí)。

路透社指出，英特爾也上市，盡管它已經(jīng)在今年早些時(shí)候通過出售其大連工廠退出中國(guó)。據(jù) BLOCKS & FILES 報(bào)道，該交易于 3 月下旬完成，SK 海力士支付了英特爾大連 NAND 業(yè)務(wù) 90 億美元收購(gòu)中的最后 22.4 億美元，而 SSD 部門則分拆為獨(dú)立子公司 Solidigm。

中國(guó)產(chǎn)量高，韓國(guó)芯片制造商風(fēng)險(xiǎn)上升

三星和 SK 海力士的中國(guó)晶圓廠專注于通用芯片，而不是像 HBM 這樣的先進(jìn)產(chǎn)品，這些產(chǎn)品為人工智能提供動(dòng)力，正如韓國(guó)經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)所指出的。然而，這個(gè)國(guó)家仍然是這兩個(gè)內(nèi)存巨頭的至關(guān)重要的產(chǎn)品中心。

根據(jù) TrendForce 的數(shù)據(jù)，預(yù)計(jì)到 2025 年，三星總 NAND 產(chǎn)量的 30-35%將來自中國(guó)。另一方面，TrendForce 預(yù)測(cè)到 2025 年，SK 海力士的 DRAM 產(chǎn)量將有 35-40%來自中國(guó)。對(duì)于 SK 海力士來說，中國(guó)在生產(chǎn) NAND 方面扮演著更大的角色，預(yù)計(jì)到 2025 年，其總 NAND 產(chǎn)量的 40-45%將來自中國(guó)，正如 TrendForce 所指出的。

韓國(guó)經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)報(bào)道，華盛頓的最新行動(dòng)可能會(huì)使三星和 SK 海力士在獲得設(shè)備進(jìn)行常規(guī)維護(hù)方面延遲三到九個(gè)月，因?yàn)槊看钨?gòu)買現(xiàn)在都需要美國(guó)批準(zhǔn)。因此，這些延誤預(yù)計(jì)將迫使中國(guó)生產(chǎn)線進(jìn)行調(diào)整，從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看，兩家公司可能需要將部分產(chǎn)量遷回韓國(guó)。

勝利者與失敗者

路透社指出，這一轉(zhuǎn)變預(yù)計(jì)將影響美國(guó)設(shè)備制造商 KLA、泛林集團(tuán)和 Applied Materials 對(duì)中國(guó)的銷售額。根據(jù)他們的財(cái)報(bào)，上一季度，中國(guó)占 KLA 收入的約 30%，占泛林集團(tuán)的 35%，占 Applied Materials 的 25%。

另一方面，報(bào)告表明，這一舉措可能會(huì)使中國(guó)國(guó)內(nèi)設(shè)備供應(yīng)商和美光公司（三星和 SK hynix 的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手）獲得優(yōu)勢(shì)。路透社引用《芯片戰(zhàn)爭(zhēng)》作者克里斯·米勒的話，還警告說，除非華盛頓也針對(duì)中國(guó)內(nèi)存企業(yè) YMTC 和 CXMT，否則這項(xiàng)政策可能會(huì)在韓國(guó)的損失下為它們騰出更多的市場(chǎng)空間。